這問題夠寫一本書了……你可以參考一下任藝波（澳大利亞麥覺理大學金融碩士/金融理財師/Pinnacle Japan理財顧問）寫的這篇《離岸投資基金的挑選方法》吧。

離岸投資基金是指那些在國際離岸金融中心注冊成立的基金，以一般個人投資者的投資金額而言比較容易投的多數是股票、債券、房地產信托、指數ETF以及對沖基金等在證券流通市場進行投資活動的基金，屬于金融證券范疇。離岸基金在全世界有數萬支之多，不夸張地說只要是具備投資價值的概念，都能找到其相應的投資基金，例如，全球水資源處理方面、全球林業木材加工業、甚至政治動蕩但資源豐富的中東北非國家的股票等，都各自有相當出色的基金。離岸基金之中少量會由證券公司中介在日本市場分銷，但絕大多數仍按傳統采用在離岸計算基金凈值并公布當天價格，供來自世界各地的投資者認購的形式。對于在日本有分銷的離岸基金，可通過它的渠道證券公司購買；對于那些僅限在離岸認購的基金，則通常需要先在離岸金融中心，如英國的馬恩島、根澤島、澤西島等，開設離岸基金投資平臺類的證券賬戶，通過平臺申購。

有了證券帳號，就可以開始挑選基金了。一般證券公司都有自己的基金小冊子，每個基金投資賬戶一般都提供150至以上的投資基金供選擇，或者干脆通過離岸基金平臺的網站，都可看到基金資料。除非投資者已有具體的目標基金，一般挑選時采用自上至下垂直篩選的方法。最初的篩子是選定所要投的資產類別及其所用貨幣，例如：美元建股票、債券、房地產信托、指數、實物貴重金屬憑證、或者對沖基金等，根據投資者的風險偏好和回報要求來定大方向。第二步是選定資金流向的國家和地區，或者基金所屬概念，例如，東南亞共同體各國、或者全球生物化學技術領域股票，等等。第三步就是具體到希望投的產業領域，或者證券的次級分類，例如，選定歐洲股票為大目標后，進一步縮小到奢侈名牌消費品公司的股票，又如購買債券時具體到側重于高折價債券或是高息票債券，等等。

到這一步完成，一般可篩選出不超過10支基金，就可以進入比較篩選階段了。首先比較的是各個基金短、中、長期的回報業績，從中挑選出3支最滿意的。請注意，基金投資通常更多注重中長期業績實力，可以反映出基金管理團隊的水平和穩定性。同時，還要看基金品牌，即它的管理團隊，通常有名氣的大公司團隊相對比較出色。第三點要看基金的大小，就是管理的資產量，太小的話現金流容易出現問題，太大則投資策略不容易掌握，一般2億至5億美元的較穩定。接下來要比較基金收費高低，同級基金里當然選便宜的會降低成本。另外還要確認基金的交易周期，大多數是每天可以交易的，少數為每周甚至每月交易一次，還有的要求賣出(贖回)之前必須多長時間要向基金提交通知等，交易周期越短流動性就越好。

此外，在挑選基金時常常容易被忽略的是基金的注冊地。離岸基金注冊地最多的是盧森堡，其次是瑞士、愛爾蘭、列支敦士登、奧地利、香港、新加坡等，這些地方法制健全、基金從業資質較高，審計和監管的合規程度都較好，投資者就比較放心。以盧森堡為例，在該國注冊登記并經由世界各地分銷的基金，截至2012年第三季度末其資產總額大約2.3萬億歐元，緊隨美國之后排世界第二位，基金產業規模大約是日本的4倍、中國的10倍多，占歐洲基金業30%，該國人口僅有52萬，然而超過10萬人從事基金相關行業。假如挑選基金時遇到注冊地為上述以外的其他地區，則最好先謹慎調查一下。

最后，投資離岸基金的最佳途徑也許莫過于通過離岸基金平臺賬戶，因為賬戶所列出的可選基金實際上已經是由平臺提供商精選出來，不僅安全有保障，而且使得小額購買成為可能。投資方式分每月一定金額的定投模式，和整筆一次性投入的單筆模式。例如，定投的模式每個月只要出資5萬日元，即可購買多達10支基金，方便投資者構筑利于分散風險的投資組合，而且還能享受金融機構的折扣價節約申購費和信托報酬，性價比頗佳。基金平臺賬戶的注冊地最常見為馬恩島(英)和根澤島(英)，皆提供信用擔保，S&P主權信用評級AA級。當然，構建投資組合時，如果能請到專業的理財顧問幫助設計和管理則更能事半功倍。